Simule o rendimento da poupança com a regra atual (Selic > 8,5%). Compare com CDB e Tesouro Direto.
Simule o rendimento da poupança com a regra atual (Selic > 8,5%). Compare com CDB e Tesouro Direto.
Base legal: Lei 8.177/1991 | Lei 12.703/2012
Atualizado em: 01/01/2026
A poupança é a aplicação financeira mais popular do Brasil — simples, isenta de IR e garantida pelo FGC. Nossa calculadora simula o rendimento com aportes mensais e compara com outras aplicações.
O rendimento da poupança segue regras definidas pelo Banco Central:
| Selic | Rendimento poupança |
|---|---|
| Selic > 8,5% a.a. | 0,5% ao mês + TR (Taxa Referencial) |
| Selic ≤ 8,5% a.a. | 70% da Selic + TR |
Em 2026, com a Selic acima de 8,5%, a poupança rende 0,5% ao mês + TR.
O que é a TR? A Taxa Referencial é calculada diariamente pelo Banco Central. Após ficou zerada por anos, voltou a ser positiva com a alta da Selic. Em 2024–2025, a TR ficou em torno de 0,05–0,10% ao mês.
Rendimento anual ≈ (1 + 0,005 + TR_mensal)^12 − 1
≈ (1,0055)^12 − 1
≈ 6,8% ao ano (variando conforme a TR)
A poupança NÃO rende todo dia — ela rende uma vez ao mês, na data de aniversário:
Estratégia: saques devem ser feitos logo após o aniversário, para não perder rendimentos.
Simulação de R$ 10.000 por 2 anos (Selic 13% a.a., CDI ≈ Selic):
| Aplicação | Rendimento bruto | IR | Rendimento líquido | Valor final |
|---|---|---|---|---|
| Poupança | ~6,8% a.a. | Isenta | ~6,8% a.a. | R$ 11.407 |
| CDB 100% CDI | ~13% a.a. | 15% | ~11,05% a.a. | R$ 12.325 |
| CDB 110% CDI | ~14,3% a.a. | 15% | ~12,16% a.a. | R$ 12.579 |
| Tesouro Selic | ~13,1% a.a. | 15% | ~11,14% a.a. | R$ 12.350 |
| LCI/LCA | ~10% a.a. | Isenta | ~10% a.a. | R$ 12.100 |
Conclusão: a poupança é a pior opção dentre as de renda fixa quando a Selic está alta. CDB de liquidez diária com taxa acima de 85% do CDI rende mais e mantém a praticidade.
A poupança pode ser interessante quando:
Mas mesmo nesses casos, contas digitais com rendimento automático de 100%+ CDI (Nubank, PicPay, Mercado Pago, C6 Bank) oferecem vantagens equivalentes com maior rentabilidade.
Assim como o CDB, a poupança é garantida pelo FGC em até R$ 250.000 por CPF por instituição. A cobertura inclui o principal e os juros acumulados.
Para o modelo de construção de reserva com aportes regulares:
M = P × (1 + i)^n + A × [(1 + i)^n − 1] ÷ i
Exemplo: R$ 0 inicial + R$ 300/mês por 5 anos na poupança a 0,5% a.m.:
M = 300 × [(1,005)^60 − 1] ÷ 0,005
M = 300 × 69,77 = R$ 20.931
Total depositado = R$ 300 × 60 = R$ 18.000
Rendimento = R$ 2.931
O mesmo aporte em CDB 100% CDI (estimado a 1,05% a.m., descontado 17,5% IR):
Taxa líquida mensal ≈ 1,05% × (1 − 0,175) ≈ 0,866% a.m.
M ≈ 300 × [(1,00866)^60 − 1] ÷ 0,00866 ≈ R$ 22.473
Rendimento ≈ R$ 4.473 (50% a mais que a poupança)
A poupança perde para a inflação?
Historicamente, em períodos de Selic baixa (como 2020–2021, quando estava em 2% a.a.), a poupança rendia menos que a inflação — ou seja, havia perda real de poder de compra. Em períodos de Selic alta (acima de 8,5%), a poupança rende 6-7% ao ano, o que pode ser próximo ou levemente acima da inflação, mas ainda abaixo de alternativas como CDB e Tesouro Direto.
Posso sacar da poupança a qualquer momento?
Sim, mas o saque antes da data de aniversário perde os juros do período. O saldo principal e os juros de períodos anteriores não são afetados.
Poupança tem tarifas?
Poupança não tem tarifas para movimentação, extrato ou transferência entre contas da mesma instituição. Alguns bancos tradicionais cobram tarifa de manutenção de conta corrente vinculada, mas a poupança em si é isenta. Bancos digitais oferecem contas poupança gratuitas.
É seguro deixar dinheiro na poupança?
Sim, até o limite FGC (R$ 250.000). Para valores maiores, distribua entre diferentes bancos. No Brasil, diferente do exterior, o risco de banco grande quebrar é muito baixo — mas a proteção FGC existe justamente para garantir isso.
Qual a diferença entre poupança e conta de pagamento remunerada?
Contas de pagamento remuneradas (como as fintechs que rendem 100% do CDI automaticamente) são tecnicamente diferentes da poupança — não têm aniversário, rendem todo dia útil e têm IR regressivo. São superiores à poupança em retorno, mas igualmente simples de usar.